우리가 지금 구매하고있는 3 가지 클라우드 인프라 주식

클라우드 기반 서비스 및 운영은 올해 대유행 기간 동안 고성장에서 절대적으로 필수적인 기술로 발전했습니다. 비즈니스 연속성 문제에 직면 한 클라우드로의 마이그레이션은 많은 조직에서 생존의 문제였습니다. 그러나 클라우드 컴퓨팅 서비스 자체에 대한 수요가 높았지만 경제 침체의 영향이 가라 앉을 때까지 기반 인프라의 구축이 많은 경우 보류되었습니다.

따라서 클라우드 하드웨어 및 관련 인프라는 내년에 급속도로 성장할 수 있습니다. 이 공간에서 현재 매수 (또는 최근 매입) 한 세 가지 주식은 Arista Networks ( NYSE : ANET ) , Fastly ( NYSE : FSLY ) , Alphabet ( NASDAQ : GOOGL ) ( NASDAQ : GOOG ) 입니다.

하드웨어 회사

Nicholas Rossolillo (Arista Networks) : 10 년간의 급속한 확장 끝에 Arista Networks는 지난 몇 년 동안 완벽하지 않은 확장을 보였습니다. Amazon ( NASDAQ : AMZN ) , Microsoft ( NASDAQ : MSFT ) 및 Facebook ( NASDAQ : FB ) 과 같은 가장 큰 고객의 데이터 센터 건설이 느려지기 시작하여 Arista의 두 자릿수 매출 성장 궤적이 역전되었습니다. 

그러나 새로운 성장주기가 나타나기 시작했고 Arista 경영진은 전년 대비 매출 증가가 2021 년에 돌아올 것으로 예상했습니다. 실제로 2020 년 3 분기 매출 은 몇 달 전에 제공 한 회사의 전망을 가볍게 능가했습니다. Arista는 2020 년 마지막 분기 동안 전년 대비 약 13 %의 매출 증가를 예상하고 있습니다. 그 이유는 무엇입니까? 최대 규모의 퍼블릭 클라우드 제공 업체 간의 지출은 완화 될 것으로 예상되며, 일부 네트워킹 업데이트가 절실한 수많은 소규모 조직은 이제 막 프라이빗 클라우드 프로젝트를 시작하기 시작했습니다.

더 나아가 데이터 센터 업그레이드주기는 Arista에 추가적인 추진력을 제공 할 수 있습니다. 이 회사는 400G 네트워킹 스위치 를 고객에게 배송하는 초기 단계에 있으며 더 빠른 데이터 전송 장비의 채택은 아직 본격적으로 시작되지 않았지만 디지털 데이터 생성의 장기적인 성장이 의존하기 때문에 결국에는 될 것입니다

Arista는 또한 데이터 센터 관리 도구 제품군을 완성하기 위해 올해 몇 번의 소프트웨어 인수를 수행했으며 이와 같이 수익성이 높은 서비스는 지난 2 년 동안 회사의 탄력성에 중요한 기여를했습니다.  

사실, 이것이 제가 Arista 직책에 정기적으로 추가하는 주된 이유입니다 (대략 분기마다). 가뭄에도 불구하고 회사는 작년보다 39 %의 여유 현금 흐름 이익률로 계속 운영하고 있습니다. 이 클라우드 컴퓨팅 인프라 플레이는 부채가 없으며 평균 20 % 이상의 투자 자본에 대한 환상적인 수익을 창출합니다. 전례없는 클라우드를 선호하는 새로운 시대로서 Arista는 12 개월 여유 현금 흐름에 뒤이어 매우 합리적인 24.5 배로 거래되고 있다고 생각합니다. 나는 지난 분기 별 업데이트 후에도 구매자로 남아 있습니다.

TikTok을 잃는 것은 세상의 끝이 아닙니다

Anders Bylund (Fastly) : 저의 개인 포트폴리오는 지난달에 콘텐츠 전송 네트워크 (CDN) 운영자 Fastly의 이중 서비스를 추가했습니다. 급증하는 성장 주식 은 주당 86 달러로 무시하기에는 너무 유혹적이었고, 주당 74 달러에 거래되었을 때 Fastly를 두 배로 낮추는 것을 막을 수 없었습니다.

주식은 강력한 스타일로 2020 년을 시작하여 6 월 말 이전에 3 배 이상의 가치가 있습니다. Fastly의 콘텐츠 전송 서비스는 작년에 출시 된 많은 스트리밍 비디오 플랫폼에서 큰 역할을했으며 회사의 가장 큰 고객은 소셜 미디어 현상 인 TikTok이었습니다.

트럼프 행정부가 TikTok의 미국 사업을 중단하겠다고 위협하자 급등하는 주식은 정체되었습니다. 베이징과 워싱턴 사이의 높은 수준의 외교 게임은 여전히 ​​진행 중이며 미국의 TikTok에 어떤 일이 일어날 지 아무도 모릅니다. 그러나 한 대형 고객의 손실은 Fastly의 수익 레이더에 간신히 간신히 등록되었습니다.

Fastly의 3 분기 매출은 번성하는 고객 포트폴리오 덕분에 TikTok 계정없이 전년 대비 42 % 증가했습니다. 이 회사는 10 월에 소규모 라이벌 인 Signal Sciences 인수를 통해 보안 서비스를 추가하여 Fastly의 시장을 확대했습니다. Fastly의 에지 컴퓨팅 도구는 베타 모드에서 벗어나 이제 엄선 된 고객이 프로덕션 수준에서 사용할 수 있습니다. 그것은 Fastly가 이전에 탐구하지 않았던 폭발적인 표적 시장에 대한 또 다른 발판입니다.

우리는 소규모 CDN 전문가가 더 크고 다양한 네트워킹 회사로 꽃을 피우는 초기를 지켜보고 있습니다. 빠르게 투자자들은 여전히 ​​TikTok 질문에 갇혀 있으며, 최악의 시나리오에서도 회사에 큰 피해를주지 않을 것입니다. 다리미가 뜨거울 때 치십시오. 정체 된 주가가 다시 오르기 시작하기 전에 내가 내 Fastly 보유 주식에 세 번째 도움을 주더라도 놀라지 마십시오.

클라우드 성장을 위해 와서 경제 회복을 위해 머물러 라

Billy Duberstein (알파벳) : 투자자들은 안타깝게도 전국적으로 코로나 바이러스 사례가 가속화됨에 따라 재택 승자에게 계속 투자 해야할지 , 아니면 화이자 ( NYSE : PFE )  의여파로 "회복"주식을 사용 해야할지 궁금 할 것입니다 . 긍정적 인 백신 뉴스 . 알파벳 투자의 장점은 두 가지를 모두 조합 할 수 있다는 것입니다. Alphabet은 2020 년에 꽤 좋은 성적을 거두었으며 올해 약 31 % 상승했습니다. 하지만 그거 알아? 올해에도 여전히 가장 실적이 좋지 않은 FAANG 주식 중 하나이며이러한 높은 수준에서도 여전히 큰 가치로 보입니다.

Alphabet의 급성장하는 클라우드 인프라 사업은 클라우드 전쟁에서 강력한 3 위 경쟁자로 떠오르고 있으며, 3 분기에 44.8 % 성장했으며 전 분기의 42.3 % 성장에 비해 가속화되고 있습니다. 흥미롭게도 Alphabet은 애널리스트와의 전화 회의에서 다음 분기부터 Google 클라우드를 완전히 별도의 단위로 분리하여 해당 단위의 수익성을 엿볼 것이라고 말했습니다. 단위가 수익성이 없다면, 그것은 더 성숙한 광고 사업의 수익성 증가를 강조 할뿐입니다.

광고와 관련하여 가정에 머무르는 경제는 YouTube 및 YouTube Premium 구독의 시청률을 높여야합니다. YouTube 광고는 3 분기에 32.4 % 성장했으며 YouTube Premium 구독이 포함 된 'Google Other'는 35.3 % 성장했습니다.

물론 여행 및 지역 서비스 비즈니스에 대한 광고 감소로 큰 영향을받은 Alphabet의 핵심 Google 검색 비즈니스에 많은 시선이 집중되고 있습니다. Google의 핵심 검색 및 네트워크 파트너 광고는 지난 분기에 전년 대비 성장률을 회복했지만 그 성장률은 여전히 ​​이전 속도보다 낮았습니다. 따라서 경제가 좀 더 개방되면 알파벳 대기업의 일부도 개선 될 것입니다.

재택 근무 및 복구 관련 비즈니스의 혼합, 건전한 1,325 억 달러의 현금, 미래 기술에 대한 몇 차례의 월샷 베팅을 결합한 Alphabet은 11 월에 구매할 수있는 훌륭한 클라우드 플레이어로 보입니다.